2024“一带一路”基建指数国别报告--尼日利亚
作者：微信文章为帮助各方更好了解“一带一路”共建国家基建政策，把握行业发展走势、市场竞争环境及大项目进展等情况，承包商会联合中国出口信用保险公司，发布新一期《“一带一路”共建国家基础设施发展指数报告》(国别篇)，聚焦30个重点国别，分析基建发展宏观环境、行业特征并提出市场开发建议。相关报告将在承包商会微信公众号和CHINCA书架陆续发布，欢迎各界读者关注。
尼日利亚联邦共和国
The Federal Republic of Nigeria
国家基本信息
观点聚焦:
1.根据“一带一路”基础设施发展指数，2024年尼日利亚基础设施发展指数得分为120，在“一带一路”共建国家中排名第12位，较2023年下降4名。
2.尼日利亚现任总统博拉·提努布任期为2023年5月至2027年5月，该国政治局势基本保持稳定。根据提努布执政经历，民生与基础设施建设等将成为新政府的重点关注方向。
3.尼日利亚政府推出电力法案，推动电力行业去垄断，加强对清洁能源政策支持。
4.人口增长和经济发展对尼日利亚交通基础设施建设提出更大需求，公路及铁路运输是当前重要发展领域。
5.尼日利亚政府将信息通信正式纳入该国优先发展的“关键基础设施”清单，相关领域发展或将进一步提速。
尼日利亚政治局势总体保持稳定，经济增长较为平稳，本届政府重视改善营商环境中的硬件设施，将基础设施投资放在了新政府经济转型发展计划的最前沿。尼日利亚政府先后制定“国家综合基础设施总体规划（2020-2043）”（NIIMP）、电力法案、通信行业战略愿景计划（2023-2025）等多项战略规划，以促进电力、交通和通信基础设施建设快速发展。未来，随着尼日利亚经济不断发展，相关规划持续推进，基础设施建设需求将逐步释放。
01宏观环境分析
政治环境方面，尼日利亚政治局势总体保持稳定，但面临较为严峻的失业问题和社会冲突治理压力，本届政府表示将进一步细化施政纲领，更加关注财政、安全、就业等关键领域问题。经济环境方面，受通货膨胀率上升、公债规模持续扩大、奈拉承压贬值等不利因素影响，2023年尼日利亚实际GDP增速降至2.86%；为增强经济抗风险能力，实现经济多元化发展，政府大力发展服务业和高科技产业并减少对石油产业的依赖，预计2024年实际GDP将会升至3.1%。营商环境方面，政府重视改善营商环境中的硬件设施，一批中企承建的项目陆续完工交付，未来尼日利亚营商环境有望得到进一步改善。
02基础设施行业特征分析
自提努布总统上任后，新政府将发展基础设施作为发展经济的首要任务，颁布一系列战略规划，加大对电力、交通和通信等重点领域的建设力度。电力能源方面，提努布总统批准了新的《电力法案》，鼓励私人资本参与尼日利亚电力基础设施建设项目，去垄断改革初见成效。交通运输方面，尼日利亚道路网络改造升级需求较大，政府颁布《2021-2025中期发展计划》，明确要优先发展交通基础设施，完善路网建设。信息通信方面，随着相关战略规划支持力度不断加大，通信基础设施建设将迎来快速发展。
（一）政府推行电力行业去垄断改革，电力基础设施前景广阔
电力建设需求持续走高，火电仍为主要电力来源。近年来，随着尼日利亚经济稳定发展，国内电力消费量持续增长，但由于电力基础设施建设相对滞后、电网建设不健全、部分电站运转效率低下等问题，该国电力供需矛盾日益突出。根据Fitch Solutions统计，2023年尼日利亚总装机容量为13356.3MW，同比增长7.5%；其中，火电装机占比为76.1%，水电装机占比为23.5%，非水可再生能源装机占比0.4%。根据Fitch Solutions数据，2022-2023年尼日利亚电力基础设施建设主要围绕电站和电网建设，其中天然气发电站共新增装机容量1700MW，太阳能发电站装机容量新增110MW。预计未来五年，尼日利亚新增电站依然以火力发电为主。
表1 2022-2023年尼日利亚开工建设的电力项目（部分）
政府推行电力行业去垄断改革，私人投资参与度有望提高。多年来，尼日利亚的电力设施建设由政府主导，私人投资的参与度较低。根据世界银行PPI数据库统计，2021至2023年尼日利亚电力行业仅有1个私人投资项目落地，为30MV装机容量的太阳能项目Daybreak Solar PV Plant Phase 1，由国际金融公司（IFC）提供2000万美元贷款。提努布总统执政后，致力于普及可负担的电力供应，鼓励各州开发本地能源。2023年6月，为鼓励私营部门参与电力行业投资建设，提努布总统批准了新的《电力法案》，将推动电力行业去垄断进程作为今后一个时期的改革重点。随着法案的逐步实施落地，未来尼日利亚电力建设领域有望吸纳更多的私人投资，以期激活电力基础设施领域投资的市场活性。
（二）交通基础设施建设需求旺盛，铁路网规划备受关注
交通基础设施相对薄弱，公路和铁路网建设有待加强。当前，落后的交通基础设施已成为尼日利亚经济和社会发展瓶颈。尼日利亚空运及港口发展相对成熟，全国共有22个大型机场、8个主要海港、11个油码头、102个码头泊位等（数据来源：《尼日利亚对外投资合作国别（地区）指南》）。优越的地理位置为尼日利亚空运及海运发展提供了得天独厚的条件。然而，铁路方面，尼日利亚现有铁路总长4332公里，绝大多数为窄轨单轨线。公路方面，虽然全国公路总里程达到19.5万公里，但由于雨季影响、缺乏维护等原因，东南部和西北部地区路面毁损严重，尤其是联邦道路中40%处于年久失修状态。根据Fitch Solutions预测，未来10年，尼日利亚货运方式仍以公路为主，城市人口数量和货运总量的增加将进一步提升尼日利亚交通基础设施建设需求。
多项规划加速推进，交通领域有望实现快速发展。在尼日利亚公布的《2021-2025中期发展计划》中，尼日利亚政府将交通基础设施放在优先发展的位置，并提出保持交通基础设施可持续发展的政策框架。在加快区域发展和经济增长、建设非洲沿海经济走廊方面，尼日利亚制定了“三纵四横”国家铁路干线网规划以及西非共同体“互联互通”铁路网规划。近年来，政府不断加大对铁路现代化项目和沿海铁路项目的筹建力度，规划落地实施速度不断加快。根据Fitch Solutions预测，尼日利亚交通基础设施行业在2024-2033年期间将以平均每年4.5%的速度增长。
政府投资主导项目建设，私人资本参与度较低。尼日利亚政府是该国交通基础设施的主要投资方，私人资本参与的交通建设项目数量较少。根据Fitch Solutions统计，2022至2023年尼日利亚交通行业在建项目共9个，全部为政府投资建设项目。2024年计划建设的第二条尼日尔大桥旁路、拉各斯-伊巴丹高速公路和拉菲亚旁路项目以及拉各斯公共轨道交通系统的25公里红线一期工程也均是政府主导的项目。
表2 2022-2023年尼日利亚开工建设的交通项目
（三）通信行业稳健发展，未来市场容量巨大
移动通信普及率进一步提升，技术迭代驱动行业快速发展。根据尼日利亚通信委员会（NCC）数据，2023年尼日利亚通信行业占GDP比重升至14.38%，2024年第二季度进一步上升到16.36%。根据Fitch Solutions统计数据，截至2024年一季度，尼日利亚移动用户总量达到2.03亿，较上年同期增长1.7%，预计到2033年用户总量将增至2.28亿。随着电信运营商增加基础设施投资，越来越多的尼日利亚用户开始转向3G、4G和5G网络。根据Fitch Solutions数据，截至2024年3月，尼日利亚5G网络用户数已达124万，占比已增至1.24%，4G用户占比则增长至32.74%。
图1 2023-2027年尼日利亚移动电信普及情况数据来源：Fitch Solutions数据库。
图2 2023-2027年尼日利亚移动电信用户结构占比数据来源：Fitch Solutions数据库。
政策持续发力，电信投资潜力巨大。尼日利亚政府将信息通信正式纳入该国优先发展的“关键基础设施”清单，先后制定并发布了《国家电子政府总体规划》《尼日利亚数字治理基础建设项目（2020-2026）》和《国家宽带计划（2020-2025）》，相关项目建设有望享受更多政策优惠。根据尼日利亚统计局公布的数据，2022年尼日利亚电信业吸引外资共计4.56亿美元，同比增长325.1%；据世界银行PPI统计数据，2021至2023年尼日利亚有1个私人投资的信息通信项目落地，主要投资方为南非MTN集团子公司MTN尼日利亚通信公司，项目金额约为1000万美元。根据中国商务部统计数据，2021年至2023年，中国企业在尼日利亚有3个电信建设项目，项目金额均在2000万美元以上。
表3 2021-2023年中国企业参与尼日利亚电信项目情况
03市场开发建议审慎评估各类风险，安全有序拓展在尼业务。受石油产量下滑、招投标透明度低、武装袭击事件频发等不利因素影响，中资企业在尼开展项目的各个环节面临不同程度的风险。相关企业应持续关注尼日利亚政治、经济、社会形势动向，重点关注尼日利亚北部地区和尼日尔三角洲的安全隐患；审慎评估项目整体风险，高度重视所承揽项目的经济和商业可行性；树立较强的风险意识，提前准备风险预案，与行业组织、企业、当地政府保持密切沟通，确保我方项目人员和财产安全。
夯实交通基础设施合作基础，抓住发展机遇期。尼日利亚优先发展交通基础设施建设，不断加大对铁路网项目的支持力度，在充足的项目储备、城市人口的高速增长以及道路货运业前景向好的背景下，尼日利亚交通基础设施需求将不断释放。企业应夯实与尼日利亚交通基建合作基础，密切关注相关领域投资和建设规划的进展，充分发挥在尼市场比较优势，进一步把握合作新机遇。
点击订阅《2024“一带一路”基建指数国别报告》
欢迎各界读者就指数报告详细信息及定制化报告服务，致电承包商会洽询（010-81130091）。
内容来源 | 承包商会、中信保
排版制作 | 黄涛编审 | 操敏
页:
[1]